Невзирая на позитивный внешний фон на открытии, наши торговые площадки первые часы провели в снижении. Падение по ликвидным бумагам достигало 1,5% и более. Но уже в середине торгового дня рынок начал отыгрывать потери, и к 16.30 индекс ММВБ ввернулся к уровням закрытия предыдущего дня. Статистика с рынка труда США добавила рынку оптимизма. Количество первичных заявок на пособие по безработице снизилось до 432 тысяч, при ожиданиях 438. При этом были пересмотрены значения предыдущей недели с 450 до 445 тысяч. На этой новости «быки» предприняли новую атаку. Несмотря на поддержку, оказываемую нефтяными котировками, все попытки поднять рынок выше наталкивались на «короткие» продажи и фиксацию прибыли по длинным позициям со стороны краткосрочных игроков. Поводом для подобных действий послужило ожидание плохих показателей по индексу опережающих индикаторов и индексу деловой активности региона Филадельфия, и соответствующей динамики американских площадок. Лидерами роста оказались бумаги Норильского никеля, прибавившие 3,6% к уровням закрытия среды. Хуже рынка были акции Полюс Золота(-1,53%), Уралсвязьинформа(-2,21%) и привилегированные акции Ростелекома(-2,03%). По итогам торговой сессии индекс ММВБ прибавил 0,57%, индекс РТС вырос на 0,52%

Открытие американских площадок прошло с «гэпом» вниз. Основным драйвером оказалась цена на нефть, которая к тому моменту уже подобралась к отметке 118$/баррель, в результате, рынки проигнорировали данные с рынка труда. Выход статистики по индексу опережающих индикаторов(-0,7%, ожидалось -0,3%, предыдущее значение 0%) и индексу деловой активности региона Филадельфия(-12,7 пунктов, ожидалось -13,4, предыдущее значение -16,3) не изменил расстановку сил, что вылилось в боковое движение у уровней открытия в течение первых часов торгов. Ближе к вечеру игроки смогли вывести рынки выше уровней закрытия предыдущего дня, однако уверенного роста не показали. Индексы Dow Jones и S&P500 выросли на 0,11% и 0,25% соответственно, индекс NASDAQ потерял 0,36%.

Сегодня мы ожидаем открытия с «гэпом» вверх на российских площадках. Основным позитивным фактором будет являться цена на нефть, что выведет в лидеры бумаги нефтегазового сектора. В дальнейшем возможно продолжение роста. Негативно на рынок могут повлиять динамика Европейских индексов и фьючерсов на индексы США. Ближе к концу дня  мы ожидаем закрытия позиций перед выходными, что так же может негативно сказаться на нашем рынке.

Открытие среды прошло на оптимистичном настрое. Рост цен на нефть  позволил «быкам» взять инициативу в свои руки. Силы коррекционному движению вверх добавило закрытие краткосрочных коротких позиций. После первых часов роста, рынки перешли в боковое движение у достигнутых уровней. Отыграв коррекцию в нефтяных котировках, игроки взяли паузу. Лидерами роста выступили Норильский Никель(+3,98%) и Лукойл(+3,51%). Хуже рынка смотрелись бумаги Сбербанка(-0,08%). Несмотря на повышение цен на рынке энергоносителей, акции Татнефти(-0,74%) не смогли удержаться выше уровней закрытия вторник. По итогам торгов индекс ММВБ вырос на 1,84%, индекс РТС прибавил 1,66%.

Американские площадки открылись снижением. Однако, снижение котировок нефти на фоне выхода статистики по запасам нефтепродуктов в США, которая оказалась лучше ожиданий, игроки нашли силы, что бы вывести площадки на положительную территорию. Под конец торгов нефть вновь вернулась к уровню 115$/баррель, но это не помешало площадкам удержать достигнутые уровни. На закрытии индексы Dow Jones и S&P500 прибавляли чуть более 0,6%, индекс NASDAQ вырос на 0,2%.. Индекс нефтяного сектора Amex Oil по итогам торгов прибавил 2,53%.

На открытии четверга нас ожидает рост, но на наш взгляд быкам радоваться рано. В середине дня нас ждет порция статистики, которая может свести весь позитив на «нет». В 16.30 в США будет опубликованы данные о заявках на пособия по безработице(Initial Claims, ожидается 438 тыс., предыдущее значение 450 тыс.) за предыдущую неделю. Учитывая опасения относительно состояния рынка труда, в случае выхода негативнойх статистики, мы увидим волну продаж по всему рынку. Еще один вопрос, который поставит перед игроками статистика: как уходить «в ночь»? После нашего закрытия, в 18.00 выйдут данные по индексу опережающих индикаторов(Leading Indicators, ожидается -0,3%, предыдущее значение -0,1%) за июль и индекс деловой активности региона ФРС Филадельфии ( Philadelphia Fed, ожидается -13,4 пункта, предыдущее значение -16 пунктов) за август. Эта статистика может серьезно повлиять на настроения инвесторов за океаном, что скажется на нашем открытии в пятницу.

Во вторник, открывшись с «гэпом» вниз, российский рынок весь день продолжал снижение. К негативу в виде снижения американских фондовых площадок и цен на нефть, добавились статданные, которые оказались хуже ожидания, что вызвало на нашем рынке новую волну продаж. Хуже рынка торговалась нефтянка. Сургутнефтегаз потерял более 9,08%, Татнефть 8,05%. Несмотря на негативные новости из финансового сектора США, Сбербанк оказался одним из лучших, потеряв 4,75%. Так же лучше рынка торговались бумаги Норильского Никеля(-4,85%). Снижение индекса ММВБ к закрытию составило 6%, индекс РТС потерял 5,21%. Несмотря на сильно негативную динамику первого эшелона, индекс РТС2 снизился всего на 1,57%.

На фоне негативной статистики по рынку жилья и ценам производителей, ведущие американские площадки начали торги с гэпа вниз. После первых часов снижения, «быки» попытались выправить ситуацию, однако вес на что их хватило, так это на небольшую коррекцию, после чего рынки продолжили сползание вниз. По результатам торгов Dow Jones снизился на 1,14%, S&P500 на 0,93%, индекс NASDAQ потерял 1,35%. Лучше остальных, на фоне роста цен на энергоносители, чувствовал себя индекс нефтяного сектора Amex Oil, прибавивший 1,95%.

На открытии мы ожидаем разнонаправленного движения в голубых фишках. С одной стороны на наш рынок продолжит давить негативная ситуация на американских площадках, с другой цены на нефть окажут поддержку бумагам нефтегазового сектора. Ближе к середине дня, возможно, мы увидим волну фиксации прибыли по коротким позициям.

Открытие торгов на Российских площадках прошло с «гэпом» вниз. В течении первых торговых часов снижение продолжилось. Основным поводом для продаж стало падение американских индексов на фоне продолжения «трагической и поучительной истории о Фанни и Фрэдди, которые очень любили деньги». Негатива добавили котировки нефти, которые продолжают снижение. На общем фоне тяжело выделить аутсайдеров или лидеров, голубые фишки идут вниз стройными рядами. К 13.00 снижение индекса ММВБ составляет 4,3%, индекс РТС упал на 3,44%. На этом фоне лучше смотрится индекс второго эшелона РТС2, теряющий 0,76%.

В дальнейшем, на наш взгляд, негатив будет преобладать, однако многое зависит от большого объема статистики выходящей в США. В 16.30 будут опубликованы данные по индексу цен производителей(PPI, ожидается 0,6%, предыдущее значение 1,8%) и индексу производителей без учета продуктов питания и энергоносителей(Core PPI, ожидается 0,2%, предыдущее значение 0,2%) за июль. В это же время будут опубликованы данные по числу новостроек(Housing starts, ожидается 960 тыс., предыдущее значение 1066 тыс.) и количеству разрешений на строительство(Building Permits, ожидается 970 тыс. предыдущее значение 1091 тыс.). В случае негативных данных мы увидим новую волну продаж.

Торги в понедельник на Российских площадках открылись ростом по большинству ликвидных бумаг, однако утренний оптимизм был краткосрочен. Волна продаж, накрывшая рынок, увела большинство голубых фишек ниже уровней закрытия пятницы. Лучше рынка смотрятся бумаги банковского сектора и сектора телекомов, прибавляющие более 0,5%. Российские индекс на 14.00 показывают разнонаправленную динамику. Индекс ММВБ теряет порядка 0,6%, индекс РТС вырос на 0,08%.

В дальнейшем мы не ожидаем сильных движений на рынке. Основными драйверами нашего рынка по-прежнему останутся нефтяные котировки и динамика фьючерсов на американские индексы. На наш взгляд, мало вероятно, что в отсутствии статистики наши площадки смогут выйти из бокового движения последних двух торговых дней. Придать направленное движение рынку может завтрашняя «порция» статистики.

Открытие торгов на российских фондовых площадках прошло у уровней закрытия предыдущего дня. В течение торгов рынок пытался определиться с направлением движения, однако, все попытки  разбивались об ожидания выхода статистики из-за океана. Статистика по большей части оказалась лучше ожиданий, что привело к росту нашего рынка. Позитива добавила и нефть, которая к 17.00 подросла к уровням закрытия предыдущего дня. Лидерами роста оказались акции Татнефти(+3,47%), Сбербанка(+2,55%) и привилегированные акции Ростелекома(+2,36%). На отрицательной территории закрылись Лукойл(-1,29%) и МТС(-0,72%) В индексах так же не наблюдалось единой динамики. Так индекс ММВБ вырос на 1,07%, а индекс РТС снизился на 0,55%. Индекс второго эшелона РТС2 потерял 1,23%.

Торги на американских рынка прошли в боковом движении без единой идеи. Если индексы Dow Jones и S&P500 провели торговую сессию выше уровней закрытия предыдущего дня и закончили день, прибавляя 0,38% и 0,41% соответственно, то индекс NASDAQ по итогам пятничных торгов опустился на 0,05%,а индекс нефтяного сектора потерял 1,47%.

В понедельник мы ожидаем позитивного открытия на Российских площадках. Поводом может стать рост цены на нефть, относительно нашего закрытия баррель марки Brent прибавил порядка 1$. Однако эту волну роста, может покрыть волна продаж, инициированная краткосрочными спекулянтами, которые ушли в длинных позициях на выходные в надежде на рост американских площадок, и которые захотят зафиксировать прибыль.

Динамика российского фондового рынка на торгах в пятницу характеризуется боковым движением у уровней закрытия предыдущего дня.  В преддверии выхода статданных игроки не предпринимают активных действий. Несмотря на негативную динамику нефтяных котировок, лучше рынка выглядят акции Татнефти(0,6%) и Роснефти(1%). Так же поддержку индексам оказывает рост акций Сбербанка(+1,9%) на фоне положительной динамики финансовых компаний в США. Хуже рынка торгуются Лукойл(-1,9%), Норильский никель(-1,3%). К 14. 00 потери индекса ММВБ составляют 0,1%, индекс РТС снижается на 0,6%.

На наш взгляд, до 16.30 на рынке вряд ли произойдут серьезные движения. Вопрос «как уходить на выходные?» большинство игроков будет решать после 17.15, когда в рамках нашей торговой сессии выйдут последние статданные. Напомним, что в 16.30 будет опубликован индекс деловой активности региона ФРС Нью-Йорка (NY Empire State Index, ожидается -5,0, предыдущее значение -4,9) за август, в 17.00 - данные по чистому притоку портфельных инвестиций (Net Foreign Purchases, ожидается 57,5 млрд.$, предыдущее значение 67 млрд.$) за июнь. В 17.15 выйдут индекс промышленного производства (Industrial Production, ожидается 0%, предыдущее значение 0,5%) и загруженность производственных мощностей(Capacity Utilization, ожидается 79,8%, предыдущее значение 79,9%) за июль. На динамику торгов на американских рынках может повлиять  предварительная оценка  индекса настроений потребителей Мичиганского университета(Mich Sentiment, ожидается 62, предыдущее значение 61,2) за август, которая выйдет в 18.00 мск.

В четверг российские фондовые площадки открылись с небольшим гэпом вверх. Прямо с утра, на фоне позитивного внешнего фона в виде роста американских индексов и цены на нефть,  «быки» принялись за дело. К середине торговой сессии рост по индексу ММВБ составлял порядка 2,5%, однако внешний фактор все испортил. Вышедшая в 16.30 статистика по инфляции и рынку труда США разочаровала игроков, в результате чего по рынку прокатилась волна продаж, которая «съела» почти половину роста. Исключением стали бумаги Норильского Никеля(+6,67%), которые, несмотря на коррекционную динамику рынка, продолжили рост. Поводом стала информация о желании «РусАла» собрать внеочередное собрание акционеров для переизбрания совета директоров. Возможно, спекулянты предположили, что перед отсечкой, крупные акционеры начнут скупать акции с рынка, для увеличения количества голосов на собрании, что в свою очередь приведет к сильному росту котировок Норильского Никеля. Так же лучше рынка закончили день акции Сургутнефтегаза(+4,49%). Аутсайдерами рынка оказались бумаги Ростелекома(-1,25%) и Сбербанка(-1,08%). На закрытии индекс ММВБ прибавил 1,43%, индекс РТС вырос на 1,08%.

Read the rest of this entry »

После негативного открытий и последующего восстановления рынка к уровням закрытия вторника, Российские фондовые площадки не смогли устоять перед негативом с рынка труда Великобритании и начали снижение. Дополнительным фактором явилось желание спекулянтов зафиксировать прибыль предыдущих двух дней роста, что усилило продажи. Вышедшая в 16.30 статистика из-за океана, оказалась на уровне ожиданий, не оказав в результате особого влияния на рынок. Лучше рынка торговались аутсайдеры предыдущих сессий, Норильский никель(+2,58%) и Уралсвязьинформ(-0,3%). Хуже рынка были Сбербанк(-3,91%), ВТБ(-2,64%) и Лукойла(-2,36%). Бумаги Газпрома и Сургутнефтегаза потеряли 2,15%. По окончании торговой сессии, снижение индекса ММВБ составило 1,72%, индекс РТС потерял 1,54%.

На торгах в Америке преобладала негативная динамика. Общий фон статистики «на уровне ожиданий» не смог обрадовать инвесторов. В результате, основные индексы на открытии показывали снижение в районе 0,5%. В дальнейшем «масла в огонь» негатива подлила нефть.  После выхода данных по запасам энергоносителей в США, которые оказались хуже ожиданий, котировки нефти выстрелили более чем на 3 $/баррель, что оказало поддержку бумагам нефтяного сектора, но усилило опасения относительно инфляционного давления. В итоге, снижение индекса Dow Jones составило 0,94%,  S&P500 потерял 0,29%. Индекс NACDAQ закрылся минимальным снижением 0,08%.

На наш взгляд, на открытии четверга мы увидим небольшой гэп вверх. Основной причиной и поддержкой рынку будут являться цены на энергоносители, что окажет даст серьезный стимул к росту бумаг нефтегазового сектора. Хуже рынка будут смотреться банки, на фоне продолжающегося снижения бумаг финансового сектора за океаном. После утреннего гэпа, возможно возвращение к уровням закрытия среды. Определяющим фактором может явиться очередная порция статистики из США. В 16.30 выйдет статистика по индексу потребительских цен(CPI, ожидается 0,4%, предыдущее значение 1,1%. Сore CPI, ожидается 0,2%, предыдущее значение 0,3%) за июль и данные о заявках на пособие по безработице(Initial Claims, ожидается 436 тыс., предыдущее значение 455 тыс.). Последнее время рынок труда преподносит неприятные сюрпризы, этот раз, видимо, не станет исключением. Если же данные окажутся лучше ожиданий, это может подтолкнуть рынок к новой волне роста.

Отыграв вечером вторника весь позитив от окончания боевых действий, рынок вновь начал реагировать на внешний фон и экономические составляющие. Это продемонстрировало негативное открытие на фоне снижения цен на нефть и ведущих мировых индексов. Рост цен на нефть марки Brent до 112 $/баррель, позволил рынку восстановить утренние потери и перейти на положительную территорию, однако статистика с рынка труда Великобритании испортила настроение игрокам. Количество безработных выросло на 20,1 тысяч человек, при прогнозах роста на 17 тысяч. Вслед за этой информацией российский рынок вновь начал демонстрировать нисходящую динамику. К 14.00 большинство голубых фишек торгуется ниже уровня закрытия вторника. На фоне негативной динамики американского финансового сектора, хуже рынка выглядят акции Сбербанка(-2%) и ВТБ(-0,9). Лучше рынка выглядят аутсайдеры предыдущих двух дней – Норильский никель(+1,8%) и Уралсвязьинформ(+1%). Так же в лидерах роста бумаги Сургутнефтегаза(+1,5%). На данный момент индекс находятся у уровней закрытия предыдущего дня.

В дальнейшем на динамику нашего рынка может серьезно повлиять статистика из-за океана. В 16.30 мск. будут опубликованы данные по индексу экспортных цен, за исключением цен на с/х продукцию(Export Prices ex-ag., предыдущее значение 0,9%) b индексу цен на импорт, за исключением цен на нефть и производные(Import Prices ex-oil., предыдущее значение 0,9%) за июль. В это же время выйдут данные по индексу розничных продаж(Retail Sales, ожидается -0,1%, предыдущее значение 0,1%) и индексу розничных продаж за исключением автомобилей(Retail Sales ex-auto, ожидается 0,5%, предыдущее значение 0,8%) за июль. После нашего закрытия, в 18.00 ожидается выход данных по индексу деловых запасов(Business Inventories, ожидается 0,5%, предыдущее значение 0,3%) за июнь. В 18.30 выйдут данные по запасам нефти и нефтепродуктов в США, данная статистика может оказать влияние на рынок энергоносителей.